不仅针对老年人，养老金融产品继续扩容 | 财富管理

中国银保监会发言人近日表示，2021年以来，银保监会认真落实党中央、国务院关于规范发展第三支柱养老保险的决策部署，稳步推进商业养老金融发展，陆续启动专属商业养老保险和养老理财产品试点。总体来看，试点进展顺利，各方反映良好。本文主要梳理了中国养老金融产品近年来的试点和扩容情况。

2021年以来，我国商业养老金融发展稳步推进，已陆续启动专属商业养老保险和养老理财产品试点且试点区域扩大，近日国民养老保险公司已正式开业。此外，养老储蓄试点也即将启动。

专属商业养老保险试点

所谓专属商业养老保险，是指以养老保障为目的，领取年龄在60周岁及以上的个人养老年金保险产品。产品设计分为积累期和领取期两个阶段，领取期不得短于10年。产品采取账户式管理，账户价值计算和费用收取公开透明。

2021年6月，中国人民人寿保险股份有限公司、中国人寿保险股份有限公司、太平人寿保险有限公司、中国太平洋人寿保险股份有限公司、泰康人寿保险有限责任公司、新华人寿保险股份有限公司等6家保险公司在浙江省（含宁波市）和重庆市开展专属商业养老保险试点。首批试点的6家保险公司均为保险行业的头部企业。

专属商业养老保险投保简便、交费灵活、收益稳健等特点已逐渐为消费者所理解和接受，保险公司已初步形成了符合自身特点的经营模式，特别是在服务新产业、新业态从业人员和灵活就业人员方面积累了一定经验。截至2022年2月末，试点公司累计承保保单7.18万件，累计保费4.72亿元，其中新产业、新业态从业人员投保超过1.2万人。

在总结经验的基础上，银保监会决定，自2022年3月1日起，将专属商业养老保险试点区域扩大到全国，并将养老保险公司纳入试点。

截至2022年2月，全国有9家养老保险公司，分别为国寿养老、平安养老、泰康养老、太平养老、长江养老（太平洋）、恒安标准养老、新华养老、人保养老、安邦养老。加上2022年3月获准开业的国民养老保险股份有限公司（简称“国民养老保险”）开业，目前全国共有10家养老保险公司。

养老理财试点再扩容

2021年9月，4家理财子公司在武汉、成都、深圳、青岛四地开展养老理财产品试点。与一般理财产品相比，养老理财产品突出“稳健、长期、普惠”特征，更符合老百姓长期养老需求和生命周期特点。目前，已有多只试点产品顺利发售。

通过认真评估和总结经验，2022年3月1日起，养老理财产品试点范围从“四地四机构”扩大到“十地十机构”。试点地区扩大至“北京、沈阳、长春、上海、武汉、广州、重庆、成都、青岛、深圳”十地。试点机构扩大至“工银理财有限责任公司、建信理财有限责任公司、交银理财有限责任公司、中银理财有限责任公司、农银理财有限责任公司、中邮理财有限责任公司、光大理财有限责任公司、招银理财有限责任公司、兴银理财有限责任公司和信银理财有限责任公司”十家理财公司。加上2022年2月获批参与养老理财产品试点的外资贝莱德建信理财，养老理财产品试点目前已形成“10”地区、“10+1”机构的新格局。

产品规模上，首批试点的4家理财公司单家机构产品募集资金总规模上限由100亿元提高至500亿元；对于本次新增的试点理财公司，单家机构产品募集资金总规模上限为100亿元。加上贝莱德建信理财，养老理财总募集上限从400亿元增至2700亿元。

国民养老保险公司已正式开业

2021年9月2日，中国银保监会批复筹建国民养老保险公司。国民养老保险公司的发起人共有17家公司，注册资本为111.5亿元，注册地为北京市西城区。

国民养老保险公司的发起人分别为：

工银理财、农银理财、中银理财、建信理财、交银理财各投资10亿元，持股比例均为8.97%；

中邮理财投资6.5亿元，持股比例5.83%；

信银理财、招银理财、兴银理财、民银金投资本管理（北京）有限公司各投资5亿元，持股比例均为4.48%；

华夏理财投资3亿元、持股2.69%；

北京市基础设施投资有限公司投资10亿元，持股8.97%；

北京熙诚资本控股有限公司出资5亿元，持股4.48%；

国新资本出资10亿元，持股8.97%；

中信证券投资有限公司出资3亿元，持股2.69%；泰康人寿投资2亿元，持股1.79%；

中金浦成投资有限公司出资2亿元，持股1.79%。

2022年3月22日，中国银保监会官网发布《关于国民养老保险股份有限公司开业的批复》（银保监复〔2022〕185号），同意国民养老保险股份有限公司（简称“国民养老保险”）开业。

近日，国民养老保险公司已经正式开业。国民养老保险公司是专业性的养老保险经营机构，将积极参与第三支柱养老保险建设，银保监会鼓励该公司在业务经营、风险管控和管理机制制度方面大胆创新，积极参与养老金融试点。根据国民养老保险公司发展规划，其将重点发展养老年金保险、专属商业养老保险，以及商业养老计划等创新型养老金融业务，着力满足人民群众多样化养老保障需求。

养老储蓄试点即将启动

此外，银保监会日前宣布，养老储蓄试点即将启动，主要面向中低收入人群的商业养老计划试点正在抓紧筹备。同时，银保监会近期推出了一系列规范和促进养老保险机构发展的政策，支持养老保险机构建设，鼓励其参与养老金融改革，进一步丰富养老金融供给，满足人民群众多样化养老需求。

养老需要未雨绸缪，早做规划。银保监会发言人日前表示，下一步，银保监会将继续有序推进商业养老金融发展，鼓励和支持银行保险机构立足人民群众养老需求，主动探索创新，推出更多元的养老金融产品，优化管理机制，以新颖的业务，优质的服务、审慎的经营，开创养老金融发展的新局面，切实增强人民群众获得感、幸福感、安全感。